หลักสูตร 37. ยกตัวอย่างสถานการณ์ Margin Call ที่ 100% กับ Stop Out Level

31 กรกฎาคม 2022
webmaster

หลักสูตร 37. ยกตัวอย่างสถานการณ์ Margin Call ที่ 100% กับ Stop Out Level

ตอนนี้ มาดูศัพท์เกี่ยวกับมาร์จิ้นทั้งหมดที่คุณได้เรียนรู้จากบทเรียนก่อนหน้านี้และนำไปใช้โดยดูจากสถานการณ์การซื้อขายที่มี Margin Call และระดับ Stop Out ที่แตกต่างกัน

โบรกเกอร์ forex รายย่อยและผู้ให้บริการ CFD ที่แตกต่างกันมีนโยบาย Margin Call ที่แตกต่างกัน บางตัวใช้งานได้เฉพาะกับ Margin Callsในขณะที่บางตัวกำหนดMargin Call และ Stop Out Levels แยกกันในบทเรียนนี้ เราจะพูดถึงสถานการณ์การซื้อขายในชีวิตจริง ซึ่งคุณกำลังใช้นายหน้าที่ดำเนินการกับ Margin Call เท่านั้น

โบรกเกอร์กำหนดMargin Call Level ไว้ที่ 100% และไม่มี Stop Out Level แยกต่างหาก

จะเกิดอะไรขึ้นกับบัญชีมาร์จิ้นของคุณเมื่อคุณอยู่ในการค้าขายที่ผิดพลาดอย่างที่สุด

ไปหาคำตอบกันเถอะ!

ตัวอย่าง Margin Call แบบคลาสสิก

ขั้นตอนที่ 1: ฝากเงินเข้าบัญชีซื้อขาย

สมมติว่าคุณมียอดคงเหลือในบัญชี 1,000 ดอลลาร์

นี่คือลักษณะที่ปรากฏในบัญชีซื้อขายของคุณ:

ซื้อ / ขายคู่เงิน FXPosition SizeEntry PriceCurrent PriceMargin LevelEquityUsed MarginFree MarginBalanceFloating P/L
$1,000$1,000$1,000

ขั้นตอนที่ 2: คำนวณมาร์จิ้นที่ต้องการ

คุณต้องการซื้อ EUR/USD ที่ 1.15000 และต้องการเปิดตำแหน่ง 1 มินิล็อต (10,000 หน่วย) ความต้องการหลักประกันคือ 2 %

คุณต้องใช้มาร์จิ้นเท่าใด (Required Margin) เพื่อเปิดสถานะ

เนื่องจาก EUR เป็นสกุลเงินหลัก มินิล็อตนี้คือ 10,000 ยูโร ซึ่งหมายความว่ามูลค่าสัญญาของตำแหน่งคือ10,000ยูโร

เนื่องจากบัญชีซื้อขายของเราใช้สกุลเงิน USD เราจึงต้องแปลงมูลค่าของ EUR เป็น USD เพื่อกำหนดมูลค่าตามสัญญาของการค้า

$1.15 = €1 

$11,500 = €10,000 

มูลค่าตามสัญญาคือ$ 11,500

ตอนนี้เราสามารถคำนวณมาร์จิ้นที่ต้องการได้:

Required Margin = มูลค่าตามสัญญา x มาจิ้นที่ต้องใช้

$230 = $11,500 x .02

สมมติว่าบัญชีซื้อขายของคุณมีหน่วยเป็น USD เนื่องจากข้อกำหนดหลักประกันคือ2% หลักประกันที่ ต้องการจะเท่ากับ $230

ขั้นตอนที่ 3: คำนวณ Used Margin

นอกจากการซื้อขายที่เราเพิ่งเข้ามา ไม่มีการซื้อขายอื่นที่เปิดอยู่

เนื่องจากเราเพิ่งเปิดโพซิชั่น SINGLE มาร์จิ้นที่ใช้แล้วจะเหมือนกับมาร์จิ้นที่ต้องการ

ขั้นตอนที่ 4: คำนวณส่วนของผู้ถือหุ้น

สมมติว่าราคาได้เคลื่อนไหวเล็กน้อยในความโปรดปรานของคุณและสถานะของคุณตอนนี้ซื้อขายที่จุดคุ้มทุน

ซึ่งหมายความว่า P/L ลอยตัวของ คุณคือ$0

มาคำนวณอิควิตี้ของคุณกัน:

Equity = Balance + Floating Profits (หรือ Losses)

$1,000 = $1,000 + $0

Equity ในบัญชีของคุณตอนนี้คือ$ 1,000

ขั้นตอนที่ 5: คำนวณ Free Margin

ตอนนี้เรารู้ Equity แล้ว เราสามารถคำนวณ Free Margin ได้:

Free Margin = Equity - ใช้ Margin

$770 = $1,000 - $230

Free Margin คือ$ 770

ขั้นตอนที่ 6: คำนวณระดับมาร์จิ้น

ตอนนี้เรารู้ Equity แล้ว เราสามารถคำนวณ Margin Level ได้:

Margin Level = (Equity / Used Margin) x 100%

435% = ($1,000 / $230) x 100%

ระดับมาร์จิ้นคือ435 %

ณ จุดนี้ นี่คือลักษณะของตัวชี้วัดบัญชีของคุณในแพลตฟอร์มการซื้อขายของคุณ:

ซื้อ / ขายคู่เงิน FXPosition sizeEntryCurrent PriceMargin LevelEquityUsed marginFree MarginBalanceFloating P/L
$1,000$1,000
ซื้อ EUR/USD10,0001.150001.15000435%$1,000$230$770$1,000$0

EUR/USD ลดลง 500 pips!

สมมุตว่ามีรายงานการระบาดของซอมบี้ในปารีส

EUR/USD ลดลง 500 pip และขณะนี้ซื้อขายที่1.10000

มาดูกันว่าบัญชีของคุณได้รับผลกระทบอย่างไร

Used Margin

คุณจะสังเกตเห็นว่าMargin ที่ใช้แล้วเปลี่ยนไป

เนื่องจากอัตราแลกเปลี่ยนมีการเปลี่ยนแปลง มูลค่าสัญญาของสถานะจึงเปลี่ยนไปสิ่งนี้ต้องมีการคำนวณ Margin ที่จำเป็นใหม่อีกครั้ง

เมื่อใดก็ตามที่มีการเปลี่ยนแปลงในราคาสำหรับ EUR/USD มาร์จิ้นที่ต้องการจะเปลี่ยนแปลง

ขณะนี้ EUR/USD ซื้อขายที่1.1000 (แทนที่จะเป็น 1.15000) เรามาดูกันว่าจำเป็นต้องมีมาร์จิ้นที่จำเป็นมากเพียงใดในการเปิดสถานะไว้

เนื่องจากบัญชีซื้อขายของเราใช้สกุลเงิน USD เราจึงต้องแปลงมูลค่าของ EUR เป็น USD เพื่อกำหนดมูลค่าตามสัญญาของการค้า

$1.10 = €1 

$11,000 = €10,000 

มูลค่าตามสัญญาคือ11,000เหรียญ

ก่อนหน้านี้ Notional Value อยู่ที่ 11,500 ดอลลาร์ เนื่องจาก EUR/USD ลดลง หมายความว่า EUR อ่อนค่าลง และเนื่องจากบัญชีของคุณใช้สกุลเงิน USD จึงทำให้สถานะ Notional Value ลดลง

ตอนนี้เราสามารถคำนวณมาร์จิ้นที่ต้องการได้:

Required Margin = Notational Value x Margin Requirement

220 ดอลลาร์ = 11,000 ดอลลาร์ x .02

สังเกตว่าเนื่องจาก Notional Value ลดลง มาร์จิ้นที่ต้องการก็เช่นกัน

เนื่องจากข้อกำหนดมาร์จิ้นคือ 2% มาร์จิ้นที่ต้องการจะเท่ากับ 220ดอลลาร์

ก่อนหน้านี้ มาร์จิ้นที่ต้องการคือ $230 (เมื่อ EUR/USD ซื้อขายที่ 1.15000)

หลักประกันที่ใช้แล้วจะได้รับการอัปเดตเพื่อสะท้อนถึงการเปลี่ยนแปลงในหลักประกันที่ต้องการสำหรับทุกตำแหน่งที่เปิดอยู่

ในตัวอย่างนี้ เนื่องจากคุณเปิดสถานะได้เพียงตำแหน่งเดียว หลักประกันที่ใช้แล้วจะเท่ากับหลักประกันที่ต้องการใหม่

Floating P/L

EUR/USD ลดลงจาก1.15000 เป็น 1.10000แตกต่าง500 pips

เนื่องจากคุณกำลังซื้อขาย 1 มินิล็อต การย้าย 1 pip เท่ากับ $1

ซึ่งหมายความว่าคุณมี ขาดทุน ลอยตัว$500

Floating P/L = (ราคาปัจจุบัน - ราคาที่จุดเข้า) x 10,000 x $X/pip

-$500 = (1.1000 - 1.15000) x 10,000 x $1/pip

Equity

มูลค่า หุ้นของคุณตอนนี้คือ$ 500

อิควิตี้ = ยอดคงเหลือ + P/L ลอยตัว

$500 = $1,000 + (-$500)

Free Margin

มาร์ จิ้นฟรีของคุณตอนนี้คือ$ 280

Free Margin = Equity - ใช้ Margin

$280 = $500 - $220

Margin Level

ระดับมาร์จิ้นของคุณลดลงเป็น227 %

Margin Level = (Equity / Used Margin) x 100%

227% = ($500 / $220) x 100%

ระดับมาร์จิ้นของคุณยังสูงกว่า 100% ดังนั้นทุกอย่างก็ยังดี

Account Metrics

นี่คือลักษณะที่ตัวชี้วัดบัญชีของคุณจะดูในแพลตฟอร์มการซื้อขายของคุณ:

ยาว / สั้นคู่ FXขนาดตำแหน่งค่าเข้าราคาปัจจุบันระดับมาร์จิ้นทุนมาร์จิ้นที่ใช้แล้วมาร์จิ้นฟรีสมดุลลอยตัว P/L
$1,000$1,000$1,000
ซื้อEUR/USD10,0001.150001.15000435%$1,000$230$770$1,000$0
ซื้อEUR/USD10,0001.150001.10000227%$500$220$280$1,000-$500

EUR/USD ลดลงอีก 288 pip!

สมมุติว่า EUR/USD ลดลงอีก 288 pip และขณะนี้ซื้อขายที่1.07120

Used Margin

ขณะนี้ EUR/USD ซื้อขายที่1.07120  (แทนที่จะเป็น 1.10000) เรามาดูกันว่าจำเป็นต้องมีมาร์จิ้นที่จำเป็นมากเพียงใดในการเปิดสถานะไว้

เนื่องจากบัญชีซื้อขายของเราใช้สกุลเงิน USD เราจึงต้องแปลงมูลค่าของ EUR เป็น USD เพื่อกำหนดมูลค่าตามสัญญาของการค้า

$1.07120 = €1 

$10,712 = €10,000 

มูลค่าตามสัญญาคือ$ 10,712

ตอนนี้เราสามารถคำนวณมาร์จิ้นที่ต้องการได้:

Required Margin = Notional Value x Requirement

$214 = $10,712 x .02

สังเกตว่าเนื่องจาก Notional Value ลดลง มาร์จิ้นที่ต้องการก็เช่นกันเนื่องจากข้อกำหนดมาร์จิ้นคือ2% มาร์จิ้ นที่ต้องการจะเท่ากับ $214

ก่อนหน้านี้ มาร์จิ้นที่ต้องการคือ 220 ดอลลาร์ (เมื่อ EUR/USD ซื้อขายที่ 1.10000)

หลักประกันที่ใช้แล้วจะได้รับการอัปเดตเพื่อสะท้อนถึงการเปลี่ยนแปลงในหลักประกันที่ต้องการสำหรับทุกตำแหน่งที่เปิดอยู่

ในตัวอย่างนี้ เนื่องจากคุณเปิดสถานะได้เพียงตำแหน่งเดียว หลักประกันที่ใช้แล้วจะเท่ากับหลักประกันที่ต้องการใหม่

Floating P/L

EUR/USD ลดลงจาก1.15000 เป็น 1.07120แตกต่าง788 pip

เนื่องจากคุณกำลังซื้อขาย 1 มินิล็อต การย้าย 1 pip เท่ากับ $1

ซึ่งหมายความว่าคุณมีขาดทุนลอยตัว $ 788

Floating P/L = (ราคาปัจจุบัน - ราคาของจุดเข้า) x 10,000 x $X/pip

-$788 = (1.07120 - 1.15000) x 10,000 x $1/pip

Equity

มูลค่า หุ้นของคุณตอนนี้$ 212

Equity = Balance + Floating P/L 

$212 = $1,000 + (-$788)

Free Margin

มาร์ จิ้นฟรีของคุณตอนนี้ – $ 2

Free Margin = Equity - ใช้ Margin

-$2 = $212 - $214

ระดับมาร์จิ้น

ระดับมาร์จิ้นของคุณลดลงเป็น99 %

Margin Level = (Equity / Used Margin) x 100%

99% = ($212 / $214) x 100%

ณ จุดนี้ Margin Level ของคุณอยู่ต่ำกว่า Margin Call Level!

ตัวชี้วัดบัญชี

นี่คือลักษณะที่ตัวชี้วัดบัญชีของคุณจะดูในแพลตฟอร์มการซื้อขายของคุณ:

ซื้อ/ ขายคู่ FXขนาดตำแหน่งEntry PriceCurrent PriceMargin LevelEquityUsed MarginFree MarginBalanceFloating P/L
$1,000$1,000$1,000
ซื้อEUR/USD10,0001.150001.15000435%$1,000$230$770$1,000$0
ซื้อEUR/USD10,0001.150001.10000227%$500$220$280$1,000-$500
ซื้อEUR/USD10,0001.150001.0712099%$212$214-$2$1,000-$788

Margin Call!

แพลตฟอร์มการซื้อขายของคุณจะปิดการ ซื้อขายของคุณโดยอัตโนมัติ !

ยอดคงเหลือของคุณจะได้รับการอัปเดตเพื่อแสดงถึงการสูญเสียที่เกิดขึ้น

ตอนนี้บัญชีของคุณไม่มีตำแหน่งที่เปิดอยู่และอยู่ในสถานะ “คงที่” Free Margin, Equity และ Balance ของคุณจะเหมือนเดิม

ไม่มี Margin Level หรือ Floating P/L เนื่องจากไม่มีตำแหน่งที่เปิดอยู่

มาดูกันว่าบัญชีซื้อขายของคุณเปลี่ยนไปอย่างไรตั้งแต่ต้นจนจบ

ซื้อ/ขายคู่ FXPosition SizeEntry PriceCurrent PriceMargin LevelEuquityUsed MarginFree MarginBalanceFloating P/L
$1,000$1,000$1,000
ซื้อEUR/USD10,0001.150001.15000435%$1,000$230$770$1,000$0
ซื้อEUR/USD10,0001.150001.10000227%$500$220$280$1,000-$500
ซื้อEUR/USD10,0001.150001.0712099%$212$214-$2$1,000-$788
$212$212$212

ก่อนทำการซื้อขาย คุณมีเงินสด $1,000 ตอนนี้คุณเหลือ$212 !

คุณสูญเสียเงินทุนไปแล้ว79%

% กำไร/ขาดทุน = ((Balance ตอนสุดท้าย - Balance เริ่มต้น) / ยอดคงเหลือเริ่มต้น) x 100%

-79% = (($212 - $1,000) / $1,000) x 100%

นักเทรดบางรายประสบกับผลข้างเคียงที่เลวร้ายเมื่อพบว่าการค้าของพวกเขาถูกชำระบัญชีโดยอัตโนมัติ