ในฐานะผู้ค้า forex รายย่อยคุณกำลังซื้อขายอะไรอยู่?

ผู้ค้า forex รายใหม่อาจสงสัยว่าเป็นไปได้อย่างไรในการแลกเปลี่ยนสกุลเงินที่พวกเขาไม่ได้เป็นเจ้าของ พวกเขายังมักสับสนว่าสามารถขายของก่อนซื้อได้อย่างไร

เมื่อคุณ “ ซื้อ EUR/USD “ เงินยูโรจะถูกโอนไปยังบัญชีซื้อขายของคุณหรือไม่?

หรือเมื่อคุณ “ ขาย GBP/USD ” เป็นไปได้อย่างไรหากคุณไม่มีเงินปอนด์อังกฤษอยู่ในครอบครอง?

คุณอาจคิดว่าคุณกำลังซื้อและขายสกุลเงินจริง แต่คุณไม่ใช่

คุณไม่ได้ซื้อหรือขายสิ่งที่จับต้องได้ คุณแค่  คาดเดาอัตราแลกเปลี่ยนเงินตรา

การเก็งกำไรสามารถอธิบายได้ว่าเป็น ” การมอง ” ของการเคลื่อนไหวทิศทางของอัตราแลกเปลี่ยนของคู่สกุลเงิน

ในฐานะนักเก็งกำไร คุณต้องทำการเดิมพัน เป็น หลัก

อัตราแลกเปลี่ยนแสดงถึงราคาสัมพัทธ์ของสองสกุลเงิน

การซื้อขายแลกเปลี่ยนรายย่อยไม่ได้เกี่ยวกับการซื้อหรือขายสกุลเงินแต่เกี่ยวกับการเดิมพันการเปลี่ยนแปลงของอัตราแลกเปลี่ยนระหว่างสองสกุลเงิน ….ไม่ว่าจะขึ้นหรือลง

ตัวอย่างเช่น อัตราแลกเปลี่ยน EUR/USD แสดงถึง ราคา สัมพัทธ์ของยูโรในรูปของดอลลาร์สหรัฐ

หากอัตราแลกเปลี่ยน EUR/USD เป็น 1.1050 หมายความว่าคุณต้องมี $1.1050 เพื่อซื้อ €1

อัตราแลกเปลี่ยนกำหนดจำนวนหน่วยของสกุลเงินที่จำเป็นในการซื้อหน่วยของสกุลเงินอื่น

ดังนั้น หากเรานำสิ่งนี้มารวมกันการซื้อขาย forex (หรือ FX) ในฐานะผู้ค้าปลีกเป็นเพียงการเดิมพันอัตราแลกเปลี่ยนในอนาคตของสกุลเงินหนึ่งเทียบกับอีกสกุลหนึ่ง

การเดิมพันว่าเงินยูโรจะแข็งค่าขึ้นเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ หมายความว่าคุณมีเงินยูโรที่ “ซื้อ” เทียบกับดอลลาร์สหรัฐหรือ “ ซื้อ EUR/USD ”

การเดิมพันว่าเงินยูโรจะอ่อนค่าลงเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ หมายความว่าคุณมีเงินยูโรที่ “ชอร์ต” เมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐหรือ “ ขาย EUR/USD ”

ตอนนี้เราเข้าใจแล้วว่าเราแค่เดิมพันว่าอัตราแลกเปลี่ยนจะขึ้นหรือลงอัตราแลกเปลี่ยนเหล่านี้มาจากไหนกันแน่?

อัตราแลกเปลี่ยนมาจากไหน?

อัตราแลกเปลี่ยนมาจากตลาดสปอต FXหรือที่เรียกว่า “ Spot FX ”

ในตลาดสปอต FX ” Spot เทรด ” หรือที่เรียกว่า ” Spot Transection” เกิดขึ้นระหว่างผู้ค้าสถาบัน  ที่เรียกว่า ” ตัวแทนจำหน่าย FX “

มีการซื้อขายอะไรกันแน่ในตลาดสปอต FX?

สัญญา โดยเฉพาะสัญญาซื้อขายเงินตราต่างประเทศ (FX)

สัญญาสปอต FX กำหนดการแลกเปลี่ยนจริงของ สกุลเงิน อ้างอิงที่อัตราแลกเปลี่ยนเฉพาะ

สิ่งสำคัญคือต้องชี้ให้เห็นว่าคุณไม่ได้ทำการซื้อขายสกุลเงินอ้างอิง แต่เป็นสัญญาที่เกี่ยวข้องกับการแลกเปลี่ยนจริงของสกุลเงินอ้างอิง

ในตลาดสปอต FX ตัวแทนจำหน่าย FX ซื้อหรือขายสัญญาเพื่อแลกเปลี่ยนสกุลเงินหนึ่งเป็นสกุลเงินอื่น

ซึ่งหมายความว่าการซื้อขายแบบสปอตเป็นภาระผูกพันในการซื้อหรือขายสกุลเงินต่างประเทศจำนวนหนึ่งในราคาที่ตกลงกัน (หรืออัตราแลกเปลี่ยน )

ดังนั้น หากคุณจะซื้อ EUR/USD ในตลาด spot FX คุณกำลังซื้อขายสัญญาที่ระบุว่าคุณจะได้รับเงินยูโรเป็นจำนวนหนึ่งเพื่อแลกกับดอลลาร์สหรัฐในราคาตามที่ตกลงกันไว้

ราคาที่ตกลงกันนี้เรียกว่า ” Spot rate “

ราคานี้กำหนดณ จุดซื้อขายและการแลกเปลี่ยนทางกายภาพของคู่สกุลเงินจะเกิดขึ้นที่จุดซื้อขายหรือ “ทันที” (แม้ว่าในความเป็นจริง ธุรกรรมส่วนใหญ่มักใช้เวลา 2 วันในการชำระ)

อัตราสปอตเรียกอีกอย่างว่า “Spot Price ” คือ “ราคาตลาด” ปัจจุบัน (อัตราแลกเปลี่ยน) ของคู่สกุลเงิน

สิ่งที่ต้องระวังคือไม่มี “ราคาตลาด” เดียวสำหรับคู่สกุลเงิน นั่นเป็นเพราะว่าตลาด FX มีการกระจายอำนาจ

ลองนึกถึงตลาด สปอต FX เหมือนไปตลาดสด

สมมติว่าคุณต้องการซื้อพรมผืนหนึ่งและมีผู้ค้า 10 รายขายพรมผืนนี้

คุณเยี่ยมชมร้านค้าแต่ละแห่งที่บูธของพวกเขาและถามราคาขายพรมของพวกเขา แต่ละคนจะเสนอราคา “สปอตprice” ของตนเองโดยไม่ขึ้นกับกันและกัน (สมมติว่าพวกเขาไม่ได้ยินการสนทนาของคุณกับผู้ค้ารายอื่น)

หลังจากที่คุณถามไปทั่วแล้ว คุณจะเลือกพ่อค้าพรมที่ให้ราคาดีที่สุดกับคุณ นี่คือ“ราคาสปอต” ของคุณสำหรับพรม

ตัวแทนจำหน่าย FX อาจเสนอราคาสปอตที่แตกต่างกันสำหรับผู้เข้าร่วมตลาดที่แตกต่างกัน พบ “ราคาสปอต” ได้จากการสอบถามตัวแทนจำหน่าย FX หลายรายพร้อมกัน ดังนั้นอัตราสปอตจึงเป็นเรื่องของ “จำนวนคนที่คุณถาม”

มาจากอัตราสปอตเหล่านี้ที่โบรกเกอร์ forex ของคุณ (หวังว่า) ใช้เป็นข้อมูลอ้างอิงเมื่อแสดงราคาบนแพลตฟอร์มการซื้อขายเพื่อให้คุณซื้อขาย

เราพูดว่า “หวังว่า” เพราะในฐานะผู้ค้า forex รายย่อย สิ่งสำคัญคือต้องรู้ว่าคุณไม่ได้ซื้อขายในตลาด spot FX

การซื้อขายแบบสปอตเกี่ยวข้องกับการชำระบัญชีจริงซึ่งหมายความว่าหากคุณซื้อ EUR/USD คุณจะต้องปฏิบัติตามสัญญาและส่งมอบเงินดอลลาร์สหรัฐตามจริงและยอมรับการส่งมอบเงินยูโร

นี่คงจะดีมากถ้าคุณเป็นเหมือนผู้ผลิตในยุโรปที่ส่งออกสินค้าไปยังสหรัฐอเมริกาหรืออาจจะเป็นนักท่องเที่ยวชาวอเมริกันที่ร่ำรวยซึ่งกำลังจะไปเที่ยวพักผ่อนในยุโรปช่วงฤดูร้อน แต่เราคิดว่าคุณไม่ใช่ทั้งสองอย่าง

ในฐานะผู้ค้า forex รายย่อยเราไม่สนใจที่จะครอบครองสกุลเงินต่างประเทศจริงทั้งหมดที่เราใส่ใจคือสิ่งที่เกิดขึ้นกับอัตราแลกเปลี่ยนของ EUR/USD

จำไว้ว่าเราแค่ทำการเดิมพัน (และพยายามหากำไรจาก) การเคลื่อนไหวของอัตราแลกเปลี่ยนของคู่สกุลเงิน

ดังนั้นอัตราแลกเปลี่ยน (“ราคา”) ที่คุณต้องการเดิมพัน (“Trade”) จะถือว่าเป็นไปตาม “Spot Rate” ที่ทำจาก “สปอตเทรด” ใน “ตลาดสปอต FX” แต่ในฐานะผู้ค้าปลีกฟอเร็กซ์ คุณไม่ได้ซื้อขายใน “ตลาดสปอต FX” ด้วยตัวคุณเอง

หากคุณไม่ได้ทำการซื้อขายแบบสปอต คุณซื้อขายอะไรกันแน่?

ตัวเลขบนหน้าจอ

คุณกำลังเดิมพันว่าตัวเลขบนหน้าจอจะขึ้นหรือลง

นี่คือการเปรียบเทียบที่เป็นประโยชน์

สมมุติว่ามีเว็บไซต์ที่คุณสามารถซื้อหรือขาย iPhone ได้

ในเว็บไซต์นี้ ราคาของ iPhone เปลี่ยนแปลงตลอดเวลาตามจำนวนผู้ที่ซื้อ iPhone เทียบกับจำนวนผู้ที่ขาย iPhone

ในทางเทคนิค หากราคา iPhone ปัจจุบันอยู่ที่ 1,000 ดอลลาร์ คุณสามารถเขียนเป็น:

iPhone/USD = 1,000

1 iPhone สามารถแลกเปลี่ยนได้ 1,000 ดอลลาร์สหรัฐ

สิ่งเดียวกันถ้า iPhone มีราคาเป็นยูโร หากราคา iPhone ปัจจุบันอยู่ที่ 900 ยูโร คุณสามารถเขียนว่า:

iPhone/EUR = 900

iPhone 1 เครื่องสามารถแลกได้ 900 ยูโร

ในตัวอย่างนี้ เราจะถือว่า iPhone มีราคาเป็นดอลลาร์สหรัฐ

คุณติดอยู่กับจอคอมพิวเตอร์ของคุณเมื่อคุณดูราคาขยับขึ้นและลง

คุณเป็นผู้ใช้สมาร์ทโฟน Android ที่เคร่งครัดและยังมีรอยสักสีเขียวขนาดใหญ่ของโลโก้ Android บนหน้าอกของคุณ ดังนั้นในขณะที่คุณเกลียด iPhone เป็นการส่วนตัว คุณคิดว่าราคาของ iPhone จะเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องเนื่องจากความต้องการที่แข็งแกร่งจากแฟนบอย Apple ที่ไม่สมเหตุผลและ ต้องการที่จะลองสร้างรายได้จากการทำนายนี้

แต่คุณคงไม่อยากรับมือกับการที่ต้องซื้อ iPhone จริง ๆ แล้วรอให้ราคาสูงขึ้น แล้วต้องขายจริงเพื่อผลกำไร

คุณไม่ต้องการที่จะเป็นเจ้าของ iPhone นั่นก็หมายความว่าต้องสัมผัสอย่างหนึ่ง ความคิดเพียงทำให้คุณคลื่นไส้ 

คุณเพียงแค่ต้องการเดิมพันว่า PRICE จะเพิ่มขึ้นจากที่นี่

ตอนนี้ลองนึกภาพว่ามีเว็บไซต์ที่แยกจากกันโดยสิ้นเชิงซึ่งทั้งหมดนั้นทำเพียงตรวจสอบการเปลี่ยนแปลงราคาของ iPhone จากเว็บไซต์แรก

คิดว่าเว็บไซต์นี้เป็นเหมือน “กระดานคะแนน” ที่แสดงสิ่งที่เกิดขึ้นบนเว็บไซต์อื่นและอัปเดตตามเวลาจริง

แต่มันไม่เพียงแค่แสดงราคา iPhone ปัจจุบันเท่านั้น แต่ยังช่วยให้คุณเดิมพันได้ว่าราคาที่แสดงจะขึ้นหรือลง

นี่คือวิธีการเดิมพัน:

• คุณและเว็บไซต์ตกลงที่จะชำระเงินการเปลี่ยนแปลงราคา iPhone ให้กันและกัน
• ฝ่ายหนึ่งจ่ายส่วนต่างระหว่างเวลาที่เดิมพันเมื่อปิดการเดิมพันทั้งนี้ขึ้นอยู่กับวิธีที่ราคาเคลื่อนไหว
• หากผลต่างเป็นบวกคุณจะชนะเดิมพันและเว็บไซต์จ่ายให้คุณ
• หากส่วนต่างเป็นลบคุณจะเสียเงินเดิมพันและชำระเงินที่เว็บไซต์

ตัวอย่างเช่น คุณเห็นว่าราคาปัจจุบันคือ$ 900 คุณคิดว่าราคาจะเพิ่มขึ้นจากที่นี่ ดังนั้นคุณจึงวางเดิมพัน

เพื่อให้เว็บไซต์ยอมรับเดิมพันของคุณ จะขอ “เงินประกัน” 100 ดอลลาร์จากคุณ เงินฝากนี้จำเป็นในกรณีที่คุณคิดผิดและราคาเริ่มตก

คนที่แพ้เดิมพันมักจะ มาหลอกหลอนคุณ คุณและหายตัวไปแทนที่จะจ่ายเงิน เว็บไซต์ต้องการปกป้องตนเองจากความเสี่ยงในการจัดการกับเหตุการณ์ที่ไม่คาดฝัน

หากราคาของ iPhone ลดลงเหลือ $800 การเดิมพันของคุณจะถูกปิดโดยอัตโนมัติและเว็บไซต์จะเก็บ $100 ไว้เพื่อชดเชยการสูญเสียของคุณ แต่ถ้าคุณชนะ คุณจะได้รับเงินคืน

โชคดีที่ราคาเพิ่มขึ้นเป็น$1,100และคุณตัดสินใจปิดเดิมพันของคุณ

เว็บไซต์จ่ายให้คุณ$200ส่วนต่างระหว่างราคาเมื่อคุณเปิดเดิมพัน ($900) และเมื่อคุณปิดการเดิมพัน ($1100) เงินประกันของคุณจะถูกส่งคืนด้วย

อย่างที่คุณเห็น เมื่อคุณเดิมพันในเว็บไซต์ที่สองนี้คุณไม่ได้เข้าร่วมเว็บไซต์แรกที่ทำการซื้อและขายจริงของ iPhone จริง

คุณแค่คาดเดาทิศทางราคา เหมือนเกมการพนัน

คุณไม่เคยซื้อหรือขาย iPhone จริง

ตอนนี้แทนที่กระดานคะแนนที่แสดงราคาของ “iPhone/USD” ด้วย “EUR/USD” และตอนนี้คุณก็มีความคิดที่ดีว่าการซื้อขายฟอเร็กซ์ขายปลีกทำงานอย่างไร!

คุณกำลังซื้อขาย “กระดานคะแนน” ของอัตรา FX ที่โบรกเกอร์ forex ของคุณแสดงให้คุณเห็นบนแพลตฟอร์มการซื้อขาย

ตัวอย่างเช่น หากคุณคิดว่า EUR/USD จะเพิ่มขึ้น คุณคลิก “ซื้อ”

เมื่อคุณ “ซื้อ” คุณกำลังวางเดิมพันกับโบรกเกอร์ฟอเร็กซ์ของคุณว่าราคาจะเพิ่มขึ้นจากราคาปัจจุบัน

คุณไม่ได้เป็นเจ้าของหรือครอบครองสกุลเงินจริงๆ ไม่เหมือนกับการซื้อขายหุ้น ซึ่งเมื่อคุณซื้อ Apple คุณเป็นเจ้าของหุ้น Apple จริงๆ

เมื่อคุณ “ซื้อ” หรือ “ขาย” EUR/USD คุณไม่ได้ซื้อเงินยูโรหรือขายดอลลาร์

สิ่งที่คุณทำจริง ๆ คือการเดิมพันทิศทางอัตราแลกเปลี่ยน (หรือราคา)เอง

ซึ่งทำได้โดยใช้เครื่องมือทางการเงินที่เรียกว่าสัญญาอนุพันธ์ทางการเงิน (“อนุพันธ์” )

อนุพันธ์เป็นเครื่องมือทางการเงินที่ช่วยให้ผู้ค้าสามารถคาดเดาการเคลื่อนไหวของราคา (“การเปลี่ยนแปลงของราคา”) ของสินทรัพย์โดยไม่ต้องซื้อสินทรัพย์ด้วยตนเอง

มูลค่าของอนุพันธ์ขึ้นอยู่กับหรือ  ได้รับ  มาจากมูลค่าของสินทรัพย์อ้างอิง ซึ่งอาจรวมถึงพันธบัตร หุ้น สินค้าโภคภัณฑ์ การเข้ารหัสลับ หรือสกุลเงิน ในตัวอย่างนี้ สินทรัพย์อ้างอิงคือ EUR/USD

เนื่องจากไม่มีการซื้อขายทางกายภาพเมื่อมีการเปิดโพซิชั่นอนุพันธ์ จึงมีอยู่เป็นสัญญาระหว่างสองฝ่าย

ดังนั้นเมื่อคุณ “ซื้อ” EUR/USD โบรกเกอร์ forex ของคุณ “สร้าง” (หรือ “ปัญหา”) สัญญาซื้อขายล่วงหน้าระหว่างตัวมันเองกับคุณ

สัญญานี้เรียกว่าสัญญาสำหรับส่วนต่าง (CFD)