ทองคำแตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์อีกครั้ง ขณะที่อัตราผลตอบแทนของสหรัฐฯ ลดลง ผู้ซื้อจับตามองที่ 2,500 ดอลลาร์

• ราคาทองคำพุ่งแตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 2,469 ดอลลาร์ เนื่องจากมีการคาดการณ์ว่าเฟดจะลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน
• ชัยชนะในการเลือกตั้งที่อาจเกิดขึ้นของทรัมป์ทำให้ตลาดผันผวน ส่งผลให้ผู้ลงทุนหันไปลงทุนสินทรัพย์ที่ไม่ให้ผลตอบแทน
• ข้อมูลเงินเฟ้อที่ต่ำกว่าที่คาดและความเห็นเชิงผ่อนคลายของพาวเวลล์เป็นปัจจัยหนุนราคาทองคำ

ราคาทองคำพุ่งแตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 2,469 ดอลลาร์ในวันอังคาร ท่ามกลางกระแสคาดการณ์ที่เพิ่มขึ้นว่าธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) จะเริ่มใช้มาตรการผ่อนคลายทางการเงินในเดือนกันยายน ซึ่งประกอบกับโอกาสที่อดีตประธานาธิบดีโดนัลด์ทรัมป์จะชนะการเลือกตั้งในเดือนพฤศจิกายนเพิ่มขึ้น ส่งผลให้ราคาทองคำปรับตัวขึ้น โดย XAU/USD ซื้อขายที่ 2,467 ดอลลาร์ เพิ่มขึ้นมากกว่า 1.70%

ตัวเลขเงินเฟ้อผู้บริโภคที่ต่ำกว่าที่คาดในสัปดาห์ที่แล้วส่งผลให้ราคาโลหะที่ไม่ให้ผลตอบแทนสูงขึ้นท่ามกลางการเปลี่ยนแปลงนโยบายผ่อนคลายของเฟด เครื่องมือ FedWatch ของ CME แสดงให้เห็นว่าโอกาสที่เฟดจะปรับลดอัตราดอกเบี้ย 25 จุดพื้นฐานในเดือนกันยายนนั้นอยู่ที่ 100% โดยนักเศรษฐศาสตร์จำนวนเล็กน้อยคาดการณ์ว่าจะมีการผ่อนคลายนโยบาย 50 จุดพื้นฐาน

นอกจากนี้ ความคืบหน้าทางการเมืองในช่วงสุดสัปดาห์ที่เกี่ยวข้องกับอดีตประธานาธิบดีทรัมป์ยังสนับสนุนให้ทองคำแท่งได้รับความนิยมมากขึ้น โดยประธานาธิบดีทรัมป์มีเป้าหมายที่จะเพิ่มภาษีศุลกากรและลดภาษี ซึ่งมีแนวโน้มสูงที่จะเพิ่มการขาดดุลงบประมาณของสหรัฐฯ และสร้างแรงกดดันด้านเงินเฟ้อ

ในขณะเดียวกัน ประธานเฟด เจอโรม พาวเวลล์ ปรากฏตัวที่ Economic Club of Washington โดยแสดงความเห็นว่าเศรษฐกิจมีการดำเนินการที่ดี และกล่าวเสริมว่า เฟดจะลดต้นทุนการกู้ยืมเมื่อมั่นใจว่าอัตราเงินเฟ้อกำลังเคลื่อนตัวไปสู่เป้าหมาย 2%

สำนักงานสำมะโนประชากรของสหรัฐฯ รายงานว่ายอดขายปลีกในเดือนมิถุนายนไม่เปลี่ยนแปลงตามที่คาดไว้ อย่างไรก็ตาม หากไม่นับรวมยอดขายรถยนต์ ยอดขายกลับเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว ซึ่งสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้

สรุปการเคลื่อนไหวตลาดประจำวัน: ทองคำพุ่งขึ้นเนื่องจากผู้ซื้อขายไม่สนใจข้อมูลสหรัฐที่ปะปนกัน

• ข้อมูลดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของสหรัฐฯ ที่ต่ำกว่าที่คาดส่งผลให้ราคาทองคำพุ่งขึ้นเหนือ 2,400 ดอลลาร์ เนื่องจากมีโอกาสที่เฟดจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพิ่มขึ้น สะท้อนจากผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ที่ลดลง
• ยอดขายปลีกของสหรัฐฯ ในเดือนมิถุนายนทรงตัวที่ 0% MoM ตามที่คาดไว้ ยอดขายพื้นฐานขยายตัว 0.4% MoM สูงกว่าที่คาดไว้ 0.1%
• ราคาส่งออกและนำเข้าในเดือนมิถุนายนลดลงทั้งคู่ โดยราคาส่งออกลดลง -0.5% MoM ต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ -0.1% ราคานำเข้าเพิ่มขึ้นเมื่อเทียบกับการลดลง -0.2% ในเดือนพฤษภาคม โดยอยู่ที่ 0% ต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ว่าจะเพิ่มขึ้น 0.2%
• ในขณะเดียวกัน ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งติดตามค่าเงินดอลลาร์สหรัฐเทียบกับตะกร้าสกุลเงิน 6 สกุล เพิ่มขึ้นเพียง 0.02% สู่ระดับ 104.27
• สัญญาซื้อขายล่วงหน้าอัตราดอกเบี้ยเงินทุนเฟดประจำเดือนธันวาคม พ.ศ. 2567 บ่งชี้ว่าเฟดจะผ่อนปรนนโยบายลง 53 จุดพื้นฐาน (bps) ในช่วงสิ้นปี เพิ่มขึ้นจาก 50 จุดพื้นฐานเมื่อวันศุกร์ที่ผ่านมา
• ราคาทองคำแท่งลดลงเล็กน้อยเนื่องจากธนาคารประชาชนจีน (PBoC) ตัดสินใจหยุดซื้อทองคำในเดือนมิถุนายนเช่นเดียวกับที่ทำในเดือนพฤษภาคม เมื่อสิ้นเดือนมิถุนายน จีนถือครองทองคำแท่งมูลค่า 72.80 ล้านออนซ์ทรอย

การวิเคราะห์ทางเทคนิคของทองคำ: XAU/USD พุ่งสูงและพุ่งต่อเนื่อง ขณะที่ผู้ซื้อขายมุ่งเป้าไปที่ 2,500 ดอลลาร์

ราคาทองคำยังคงเป็นขาขึ้นและซื้อขายอยู่ที่ระดับสูงสุดตลอดกาล โดยทะลุระดับสูงสุดเมื่อวันที่ 20 พฤษภาคมที่ 2,450 ดอลลาร์ ซึ่งเปิดโอกาสให้เกิดการขึ้นต่อ โมเมนตัมยังคงเป็นไปในทางบวกสำหรับฝ่ายขาขึ้น ดังที่แสดงโดยดัชนีความแข็งแกร่งสัมพันธ์ (RSI) ซึ่งมุ่งเป้าไปที่ระดับที่สูงขึ้นและแทบจะไม่ถึงสภาวะซื้อมากเกินไปแบบ “ปกติ”

แนวต้านถัดไปของ XAU/USD จะอยู่ที่ 2,475 ดอลลาร์ ตามด้วยระดับ 2,500 ดอลลาร์ ในทางกลับกัน หากราคาทองคำลดลงต่ำกว่า 2,450 ดอลลาร์ แนวต้านแรกจะอยู่ที่ 2,400 ดอลลาร์ ตามด้วยระดับสูงสุดในวันที่ 5 กรกฎาคมที่ 2,392 ดอลลาร์ หากผ่านแนวต้านXAU/USDจะยังคงอยู่ระดับ 2,350 ดอลลาร์ต่อไป